Suba de tasas de interés esta semana: Estados Unidos y Reino Unido

El Banco Central Europeo eliminó el lenguaje que sugiere que las tasas podrían ser más bajas de lo que pronostican actualmente. Además, abandonó la promesa de finalizar APP “poco tiempo” antes de que suban las tasas. También anunció una liquidación más rápida de su programa de activos. PEPP todavía terminará en marzo. Sin embargo, ahora solo comprará bonos por valor de 40.000 millones de euros en abril, bonos por valor de 30.000 millones de euros en mayo y bonos por valor de 20.000 millones de euros en junio. Esto terminaría efectivamente con el programa de compra de bonos en el tercer trimestre, en lugar del cuarto trimestre.

Datos importantes de la semana:

• FED miércoles 3:00 pm EST sube los tipos de interés 0.50pb
• BC Reino Unido jueves 9:00 am EST 0.25pb

EURUSD se mantiene con presión vendedora debajo de los niveles de 1.10. Las ventas se esperan debajo de 1.0890 a 1.0870, debajo de 1.0870 a 1.0850. Los niveles de alto potencial comprador están entre los mínimos de 7 y 8 de marzo. Los compradores podrían posicionarse sobre 1.0930 hasta 1.0950 y 1.10.

GBPUSD debajo de 1.3030 las ventas se mantienen hasta 1.30. Debajo de 1.30 la presión de venta continuaría hasta 1.2950  y 1.29. El Banco Central del Reino Unido subirá sus tipos de interés este jueves por tanto para entonces no deberíamos considerar ventas en la zona de mercado al momento de publicación. La suba de tipos de interés podría no ser buena noticia dadas las condiciones de inestabilidad en la región.

USDJPY se sostiene comprador. Es posible que el mercado haya posicionado para preparase a las tomas de ganancia de este miércoles junto con la FED. Sobre 117.50 los compradores se mantienen en mercado hasta 117.70 y 117.70. Las tomas de ganancia serian considerando posicionamiento debajo de 117.0.

USDCAD debajo de 1.2750 el mercado podría tomar sus ganancias hasta 1.2730 y 1.27. Debajo de 1.27 vuelve a los mínimos de 1.2660. El cruce podría testear los niveles de 1.2770 y 1.2780. Los niveles alcanzados el día miércoles al cierre de sesión americana darán lo parámetros operativos para el miércoles antes de la FED.

XAUUDS XAGUSD preferencia compradora. En oro sobre 1950.0 la estrategia se mantiene compradora. Los niveles de toma de ganancia se mantienen debajo de 2000.0 y 2008.0 Sin embargo las condiciones del conflicto podrían hacer pasar a los compradores de los 2020.0 y 2030.0. La suba de tasa de interés de la Reserva Federal este miércoles también podría ser motivo de liquidación del precio para pasarse al dólar como moneda refugio.  En plata los niveles de toma de ganancia se mantienen en los 26.0. La estrategia se mantiene compradora sobre 24.0. Plata seguirá los pasos del oro esta semana y se esperan una corrección hasta 24.0 y extensiones.

 La secretaria del Tesoro, Janet Yellen, dijo que el dólar no corre peligro de perder su condición de principal reserva de divisas del mundo como resultado de las sanciones impuestas a Rusia por su invasión de Ucrania.  No creo que el dólar tenga una competencia seria, y no es probable que la tenga por mucho tiempo”, dijo Yellen a los periodistas en respuesta a las preguntas luego de un discurso en Denver el viernes.  Algunos actores, incluido el estratega de tipos de interés de Credit Suisse Group AG, Zoltan Pozsar, han advertido que las sanciones que bloquean el acceso de Rusia a sus reservas de divisas podrían alejar a otros países del dólar.

“Cuando piensas en lo que hace que el dólar sea una moneda de reserva, es que tenemos los mercados de capital más profundos y líquidos de cualquier país del mundo”, dijo Yellen. “Los valores del Tesoro son seguros, protegidos e inmensamente líquidos. Tenemos un sistema económico y financiero que funciona bien y el estado de derecho. Realmente no hay otra moneda que pueda competir con ella como moneda de reserva”.